ความหมายของความเสี่ยงจากการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ
ความเสี่ยงจากการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ หรือ Foreign Exchange Risk / Currency Risk หมายถึง ความเสี่ยงที่มูลค่าของการลงทุน, รายได้, หรือภาระหนี้สิน จะเปลี่ยนแปลงไปเนื่องจากความผันผวนของ อัตราแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ
ความเสี่ยงประเภทนี้ส่งผลต่อทั้ง
1. ธุรกิจที่มีการซื้อขายระหว่างประเทศ (นำเข้า-ส่งออก)
2. นักลงทุนต่างชาติ
3. เทรดเดอร์ Forex
4. บริษัทข้ามชาติ
5. ผู้ที่มีรายได้หรือค่าใช้จ่ายเป็นสกุลเงินต่างประเทศ
1. Transaction Risk (ความเสี่ยงจากธุรกรรม): เกิดขึ้นเมื่อธุรกิจมีการซื้อขายสินค้าหรือบริการกับต่างประเทศ และอัตราแลกเปลี่ยนเปลี่ยนแปลงระหว่างวันที่ทำสัญญากับวันที่ชำระเงินจริง
2. Translation Risk (ความเสี่ยงจากการแปลงค่าเงิน): เกิดกับบริษัทที่มีงบการเงินหลายสกุลเงิน ต้องแปลงค่าเงินต่างประเทศเป็นสกุลเงินท้องถิ่นเพื่อรายงานผลประกอบการ ซึ่งอัตราแลกเปลี่ยนที่ผันผวนอาจทำให้กำไรหรือขาดทุนเปลี่ยนแปลง
3. Economic Risk (ความเสี่ยงทางเศรษฐกิจ): เกิดจากการเปลี่ยนแปลงของค่าเงินที่ส่งผลต่อความสามารถในการแข่งขันของธุรกิจ เช่น ค่าเงินบาทแข็งขึ้นทำให้สินค้าส่งออกมีราคาสูงขึ้นเมื่อเทียบกับคู่แข่ง
– นโยบายการเงินของประเทศต่างๆ เช่น การปรับขึ้นหรือลดดอกเบี้ยของธนาคารกลาง
– ภาวะเศรษฐกิจโลก เช่น วิกฤตเศรษฐกิจ, เงินเฟ้อสูง
– ปัจจัยทางการเมือง เช่น ความตึงเครียดทางการเมือง, สงครามการค้า
– กระแสเงินทุนเคลื่อนย้ายระหว่างประเทศ (Capital Flows)
– ราคาสินค้าโภคภัณฑ์โลก เช่น น้ำมัน, ทองคำ
1. Hedging ด้วยตราสารอนุพันธ์ ใช้เครื่องมือทางการเงิน เช่น
– Forward Contract (สัญญาซื้อขายล่วงหน้า)
– Futures Contract (สัญญาซื้อขายล่วงหน้าในตลาดซื้อขาย)
– Options (สิทธิในการซื้อหรือขายสกุลเงินในอนาคต) เพื่อล็อกอัตราแลกเปลี่ยนและป้องกันความผันผวน
2. Natural Hedging: จัดการรายรับ–รายจ่ายให้อยู่ในสกุลเงินเดียวกัน เช่น บริษัทที่มีรายได้เป็นดอลลาร์สหรัฐฯ ก็พยายามจัดให้มีต้นทุนหรือหนี้เป็นดอลลาร์เช่นกัน
3. Diversification: กระจายความเสี่ยงด้วยการลงทุนหรือทำธุรกรรมในหลายสกุลเงิน เพื่อไม่ให้พอร์ตหรือรายได้ขึ้นอยู่กับค่าเงินสกุลใดสกุลหนึ่งมากเกินไป
4. ติดตามข่าวเศรษฐกิจและการเงินโลก: การรู้ล่วงหน้าถึงแนวโน้มการเปลี่ยนแปลงของนโยบายการเงินหรือสถานการณ์เศรษฐกิจ จะช่วยให้สามารถปรับกลยุทธ์ได้ทันเวลา
– กรณีค่าเงินบาทแข็งค่าอย่างรวดเร็ว ผู้ส่งออกได้รับผลกระทบเพราะรายได้จากต่างประเทศเมื่อนำมาแลกเป็นเงินบาทจะน้อยลง
– กรณีค่าเงินดอลลาร์อ่อนค่า นักลงทุนไทยที่ถือครองสินทรัพย์ในสหรัฐฯ อาจได้ผลตอบแทนลดลงเมื่อแปลงกลับเป็นเงินบาท
ความเสี่ยงจากการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศเป็นสิ่งที่หลีกเลี่ยงไม่ได้สำหรับธุรกิจและนักลงทุนที่เกี่ยวข้องกับสกุลเงินต่างประเทศ การเข้าใจประเภทของความเสี่ยง สาเหตุ และวิธีการป้องกัน จะช่วยให้สามารถบริหารจัดการได้อย่างมีประสิทธิภาพ และลดผลกระทบต่อผลกำไรและมูลค่าการลงทุนในระยะยาว
ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าเมื่อยีลด์พุ่ง และสภาพคล่องโลกตึงตัวภาพรวมสถานการณ์ตลาดดอลลาร์สหรัฐกลับมาแข็งค่าขึ้นอย่างต่อเนื่อง ท่ามกลางการปรับตัวขึ้นของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ และภาวะสภาพคล่องที่ตึงตัวทั่วโลก ปัจจัยเหล่านี้กำลังสร้างแรงสั่นสะเทือนต่อ ตลาดฟอเร็กซ์, ตลาดตราสารหนี้, ทองคำ, น้ำมัน และ ตลาดหุ้นโลก ดัชนีดอลลาร์ (DXY) ขยับทะลุแนวต้านสำคัญ แสดงถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนที่หันกลับมาถือครองสินทรัพย์สหรัฐ…
เฟดส่งสัญญาณความกดดันทางการเงินสูง กระทบการเคลื่อนไหวตลาดวันนี้ ธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) ได้สร้างความสั่นสะเทือนต่อตลาดการเงิน หลังออกมายอมรับว่าสภาพแวดล้อมทางการเงินและระบบธนาคารในปัจจุบัน มีความเสี่ยงสูงกว่าก่อนวิกฤติการเงินโลกปี 2007 การประเมินครั้งนี้อ้างอิงจากการวิเคราะห์เชิงลึกที่เฟดจัดทำขึ้น โดยใช้เกณฑ์ใหม่ที่เรียกว่า Economic Capital ซึ่งสะท้อนว่ามาตรการปฏิรูปหลังวิกฤติการเงินโลก (Post-GFC Reforms)…
โปรโมชั่นฝาก+เทรด รับ Gift Voucher 1. ฝาก $10,000 + เทรด 5 ล็อต ---> รับวอเชอร์ 5,000 บาท2.…
โปรโมชั่นฝากปุ๊บ รับปั๊บ! เพียงแค่ฝากเงินเข้าบัญชีเทรด รับของขวัญสุดพิเศษไปเลย!1. ฝาก $3,000 - รับสมุดหนัง + ร่มพับ + Gift Set + กระเป๋าเล็ก…
เมื่อวันที่ 17 กันยายน 2025 ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ได้ตัดสินใจปรับลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายลง 0.25% ซึ่งถือเป็นการลดครั้งแรกนับตั้งแต่ธันวาคม 2024 การเคลื่อนไหวครั้งนี้สะท้อนถึงความกังวลต่อภาวะตลาดแรงงานที่เริ่มอ่อนแอ อย่างไรก็ตาม ปฏิกิริยาของตลาดคริปโตกลับไม่ได้พุ่งแรงตามที่หลายฝ่ายคาดการณ์ ตลาดยังคงขาดแรงขับเคลื่อนและนักลงทุนยังเลือกที่จะรอความชัดเจนมากขึ้นผลกระทบทางเศรษฐกิจเฟดส่งสัญญาณว่าจะดำเนินนโยบายแบบ “ประชุมต่อประชุม”…
ราคาน้ำมันวันนี้ปรับตัวขึ้น จากอุปทานรัสเซียและการประชุมเฟด ราคาน้ำมันวันนี้ ปรับตัวขึ้นในการซื้อขายช่วงเอเชียวันจันทร์ ต่อเนื่องจากการปรับขึ้นเล็กน้อยในสัปดาห์ที่ผ่านมา ขณะที่นักลงทุนจับตาความเสี่ยงจากการหยุดชะงักของ อุปทานน้ำมันรัสเซีย หลังจากโดรนยูเครนโจมตีโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังงานของมอสโกจับตาประชุมเฟดสัปดาห์นี้จุดสนใจสำคัญของสัปดาห์นี้อยู่ที่ ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Federal Reserve) ซึ่งมีแนวโน้มว่าจะประกาศปรับลดอัตราดอกเบี้ย การประชุมเฟดเกิดขึ้นท่ามกลางความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับ ความต้องการเชื้อเพลิงในสหรัฐฯ ที่ชะลอตัว-…